השקעה: מהי השקעה ואילו סוגי השקעות קיימים?

מחפשים דרך להפוך סכום כסף שיש לכם ביד לסכום גדול יותר או אפילו למקור הכנסה מניב וקבוע? השקעה יכולה להיות דרך טובה עבורכם להגשים זאת, אך באופן מפתיע נראה שהרבה אנשים לא ממש יודעים מה זה אומר או שהם לא מכירים את כל האפשרויות הקיימות. מהי השקעה ואילו סוגי השקעות צריך להכיר? כאן תמצאו את כל המידע שאתם צריכים לדעת לפני שאתם מתחילים.

השקעה: מה זה אומר?

השקעה היא הוצאה כספית שמטרתה היא ייצור רווחים לטווח קצר או ארוך. השקעה יכולה להיעשות בדרכים שונות – קניית ניירות ערך, הקמת עסק רווחי, חיסכון קבוע, השקעה בבורסה, קניית נדל"ן להשקעה ועוד. כשמדברים על השקעה כמושג על, הכוונה היא לתיק ההשקעות הכולל ולאופן פיזור ההשקעות. רגע לפני שנצלול יותר לעומק ונכיר סוגי השקעות שונים, בואו נדבר בכמה מילים על ההיבטים של מיסוי.

השקעה: מיסוי

מס ההכנסה בישראל חל על כל סוגי ההכנסות ולכן גם על מימוש השקעות, בין שהיא הכנסה הונית או הכנסה פירותית (למשל נכסים, אופציות וכדומה). עם זאת, יש הכנסות מסוגי השקעה רבים שאפשר לקבל עליהם הנחות במס ואפילו פטור מלא. למשל, מי שימכור דירת מגורים יחידה שבבעלותו פטור לחלוטין מתשלום מס שבח עליה.(צריך להדגיש שזה רק אחרי שנה וחצי שהוא מחזיק את הדירה) לפני שאתם בוחרים אם ללכת על אפיק השקעה כזה או אחר, חשוב להביא בחשבון ולכלול בתחשיב הסופי את היבטי המיסוי כדי לקבל מידע מקדים חשוב עוד לפני ההשקעה.

סוגי השקעות

אז איך בעצם אפשר להפוך את הכסף שלכם להשקעה משתלמת? הינה כמה דרכים שבהן אתם יכולים להשקיע אותו:

• השקעה גולמית – השקעה גולמית היא בעצם סך ההוצאה שנרשמה במדינה בזמן מסוים (למשל השקעה גולמית לשנת 2023) עבור רכישה של מוצרי השקעה. מוצרי ההשקעה של מדינה הם לרוב ציוד מכני, קרקעות ומבנים שונים
• נדל"ן – השקעה בנדל"ן היא השקעה מוכרת ופופולרית למדי. השקעות נדל"ן אפשר לבצע בכמה דרכים עם סוגים שונים של תשואה: קניית נכס ורווח של דמי שכירות חודשיים, השבחת נכס ומכירה שלו בסכום גבוה יותר, קנייה של נדל"ן בחו"ל, נכסים למטרות תיירות ועוד. כדי להיכנס לשוק הזה, ובייחוד אם רוצים להפוך את זה לאפיק הכנסה רווחי, לימודי נדל"ן הם בגדר חובה כדי שהמשקיעים יוכלו לקבל את כל הכלים החשובים שהם צריכים להצלחה בתחום
• השקעה בעסק פרטי – עסק הוא לא דבר פשוט לניהול, אבל אם יש חזון ותוכנית ממוקדת ובנויה היטב אפשר לעשות ממנו רווח שגם יגדל עם הזמן עם ההתרחבות של העסק. עסק פרטי דורש לא מעט התעסקות, עבודה עם ספקים, פרסום, קניית ציוד ועוד. למי שאין זמן, פנאי או כלים לעשות את זה, תמיד אפשר להיכנס בתור שותף שקט לעסקים עם השקעה כספית
• השקעה בניירות ערך – כשמדברים על השקעה בניירות ערך, הכוונה היא לרוב להשקעה בשוק ההון עם קנייה ומכירה של מכשירים פיננסיים שונים: מניות, אופציות, איגרות חוב, מלווה לטווח קצר ועוד. השקעות כאלו אפשר לבצע דרך קרנות שונות כמו קרן השתלמות וקופת גמל דרך בתי השקעות. אם רוצים להיכנס לתחום, למקסם רווחים ולסחור באופן עצמאי, לימודי שוק ההון הם הדרך הטובה ביותר להגיע לשם
• השקעה נקייה – ההשקעה הגולמית שמטרתה להגדיל את ההון במשק ואת כושר הייצור היא כמעט תמיד נמוכה יותר בגלל בלאי ההון ונזקים לא צפויים. השקעה נקייה היא בעצם ההשקעה בפועל של מדינה לאחר שמנכים את הסכומים הללו
• השקעה חברתית – בעשורים האחרונים אפשר לראות אפיקי השקעה שנותנים דגש לא רק על ייצור רווח כספי ותשואה, אלא גם על עמידה בסטנדרטים ערכיים כמו קידום חברתי, שמירה על איכות הסביבה, קידום אוכלוסיות שונות, נגישות ורווחת העובדים ועוד. מושג נוסף שצריך להכיר בהקשר הזה הוא השקעות אימפקט – השקעות שהן לא בהכרח הרווחיות ביותר, אך שעצם ההשקעה היא תרומה חברתית או סביבתית

סוגי תיקי השקעות מנוהלים

אנשים מן השורה המעוניינים להשקיע בשוק ההון לרוב יבחרו לעשות זאת דרך ברוקרים ובתי השקעות. אותם הגורמים מציעים מגוון של תיקי השקעה שחשוב להכיר:

תיק מדדים

מסלול השקעה לביצוע השקעה פסיבית במדדים שונים בחו"ל ובישראל. השקעה במדדים וקרנות מתחקה אחר מדדים ממדינות שונות ובתחומים מגוונים כמו מניות, ניירות ערך, איגרות חוב ומכשירים פיננסיים אחרים. תיקי מדדים נחשבים למגוונים עם פיזור סיכונים טוב עבור המשקיע.

תיק אג"ח חברות

תיק השקעות המורכב מסוגים שונים של איגרות חוב של חברות שונות במגוון תחומים. בתי ההשקעות והברוקרים מבצעים את עבודת המחקר ובוחרים באילו איגרות חוב וחברות להשקיע עבור הלקוחות שלהם. בתיקים האלו התשואה אפשרית ממחיר מכירה גבוה יותר, ממחיר הקנייה או מתזרימי הריבית בסוף התקופה. עם תזרימי הריבית אפשר לבצע השקעות נוספות או לפדות אותם ככסף נזיל. כשקונים איגרות חוב חשוב מאוד להביא בחשבון את תאריך התפוגה של האיגרת ואת רמת הסיכון.

תיק טכנולוגיות וחדשנות

השקעות בחברות טכנולוגיה וחדשנות הפכו באופן כמעט טבעי לאפיק השקעות פופולרי למדי ברחבי העולם. חברות העוסקות בתחומים כמו גיימינג, מחקר ופיתוח, שיווק דיגיטלי, מסחר מקוון ועוד מושכות אליהן מדי שנה מאות אלפי משקיעים מרחבי העולם. תיקי חדשנות טובים משלבים בדרך כלל ניירות ערך של חברות מקומיות לצד מוצרים גלובליים. אפשר גם לבחור אם לנהל את התיק בשקלים או דווקא במטבע חוץ.

תיק השקעות שקלי

תיק השקעות מקומי הנפתח בחשבון בנק בישראל עם סכומים ותשואות הנקובים בשקלים. בדומה לתיקי השקעות אחרים, תיק שקלי יכול להכיל מכשירים פיננסיים מגוונים כדי לייצר פיזור חכם ולמזער סיכונים מיותרים. על אף שתיק השקעות שקלי מנוהל במטבע המקומי שלנו, אפשר להשקיע גם בניירות ערך זרים, כאשר החליפין נעשה על פי שער ההמרה במועד ביצוע הפעולה.

תיק קרנות נאמנות

במסלול הזה, במקום להשקיע ישירות בניירות ערך כמו מניות או איגרות חוב, מבצעים השקעה דרך קרנות נאמנות שונות מישראל ומחו"ל. בדרך הזאת אתם בעצם מרוויחים פיזור סיכונים רחב ביותר מעצם העובדה שהקרנות מפזרות את ההשקעות על מגוון של מדינות, מכשירים פיננסיים, תעשיות וחברות שונות. יתרון חשוב של השקעה בקרנות נאמנות הוא דחיית המס – בעל התיק המנוהל משלם מס רק כשהוא מממש את התיק ופודה את הרווחים. כמובן שחשוב לשים לב בפרט לדמי הניהול ולהביא בחשבון את הסכומים האלו כשרוצים לחזות מה תהיה התשואה הסופית. יש כאן חיסרון שאתם לא יכולים לנהל את התיק בעצמכם ואולי פוטנציאלית למקסם רווחים. זה מתאים למי שלא רוצה להיכנס לעולם הזה ולהשקיע באופן עצמאי.

תיק מניות דיבידנד

תיק השקעות מנוהל שהמטרה שלו היא לייצר לבעלים שלו הכנסה חודשית. בתיקים מהסוג הזה בוחרים מניות של חברות המשלמות דיבידנדים מהרווחים למשקיעים ולמחזיקי איגרות חוב על בסיס רבעוני, זאת לצד עליית הערך. זהו תיק המתאים בעיקר למי שמחפש הגדלה של השכר החודשי על פני חיסכון לטווח הארוך, והוא תחליף טוב במקרים רבים להשקעה בדירה ולמי שמסתמך על הכנסות משכירות למחייה השוטפת.

תיק השקעות גלובלי במט"ח

תיק השקעות שנפתח במטבע חוץ במקום בשקל, לרוב באירו או בדולר, והתשואה נקובה במטבע החוץ התואם. בתיק הזה הלקוח פותח חשבון מטבע חוץ בבנק מקומי או בנק זר. סכום המינימום לפתיחת התיק יהיה נקוב במטבע הזה לפי בחירת הלקוח ולרוב יהיה גבוה יותר בהשוואה למינימום הנדרש עבור תיק השקעות שקלי. האפשרות הזו פותחת שער להשקעה גלובלית בשוק הבין לאומי, והשקעות מט"ח מתאפשרות עם מכשירים שונים, קרנות סל, אג"ח ועוד. חלק מבתי ההשקעות מתמקדים בהשקעה במדינות עם יציבות כלכלית ודירוג אשראי גבוה, ולעומתם אחרים יכולים לבחור באסטרטגיה של השקעה במדינות מתפתחות עם פוטנציאל רווח גדול. היתרון של השקעה גלובלית הוא פיזור של הסיכון על פני כמה מדינות, כך שגם אם באחת יש משבר כלכל, שאר ההשקעות אמורות לאזן את המצב.

לסיכום

השקעות הן תחום רחב מאוד וכזה שהיום כולם חייבים להבין בו, לפחות מי שמבין את החשיבות של מינוף הון וייצור רווחים לעתיד. כאן באתר של מכללת פסגות תוכלו לבחור מתוך מגוון רחב של קורסים בתחום ההשקעות באפיקים שונים – קורס שוק ההון והשקעה בבורסה, קורס יזמות נדל"ן, קורסי יזמות עסקית ועוד מגוון תוכנים שיפתחו לכם את הדלת לעולם של השקעות חדשות.